當(dāng)前，金融與科技的有效結(jié)合，不僅成為國家中長期科技發(fā)展規(guī)劃綱要所確定的戰(zhàn)略措施，也成為解決我國科技成果轉(zhuǎn)化和科技型中小企業(yè)資金瓶頸的現(xiàn)實(shí)選擇。國家高新區(qū)作為高新技術(shù)企業(yè)的集聚區(qū)和高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)的孵化平臺(tái)，科技創(chuàng)新的加速、創(chuàng)新經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，都離不開資本的投入，發(fā)展科技金融對(duì)國家高新區(qū)尤為重要。對(duì)此，青島高新區(qū)對(duì)區(qū)域科技金融發(fā)展情況進(jìn)行了剖析，并就工作實(shí)踐中發(fā)現(xiàn)的共性問題有針對(duì)性地提出了幾點(diǎn)建議。
　　
　　青島高新區(qū)科技金融發(fā)展現(xiàn)狀
　　
　　自實(shí)施新一輪發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃以來，青島高新區(qū)緊緊圍繞建設(shè)青島市科技創(chuàng)新金融示范區(qū)總體目標(biāo)，深入實(shí)施“金融助推”戰(zhàn)略，突出股權(quán)投資、產(chǎn)業(yè)基金等重點(diǎn)環(huán)節(jié)，加快導(dǎo)入資本要素，積極推動(dòng)金融創(chuàng)新，全力構(gòu)建由產(chǎn)業(yè)基金、科技擔(dān)保融資、融資公共服務(wù)平臺(tái)相融合的科技金融服務(wù)業(yè)體系，努力助推區(qū)域創(chuàng)業(yè)孵化、產(chǎn)業(yè)招商、科技創(chuàng)新。
　　
　　一是健全多層次資本市場體系，助推科技企業(yè)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)。充分發(fā)揮市場主體作用，設(shè)立1家集基金投資、科技信貸等創(chuàng)新金融要素為一體的科技金融服務(wù)國資公司，引進(jìn)各類股權(quán)投資機(jī)構(gòu)85家，基金總規(guī)模達(dá)84億元，占青島市注冊基金機(jī)構(gòu)70％以上。積極引導(dǎo)撫育企業(yè)資本市場融資，1家園區(qū)內(nèi)企業(yè)在我國香港地區(qū)成功上市，33家“新三板”試點(diǎn)企業(yè)與券商簽約，13家企業(yè)完成股份制改造，資源儲(chǔ)備企業(yè)達(dá)110家，在國家高新區(qū)中名列前十。
　　
　　二是構(gòu)建多層級(jí)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新基金，助推主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)集聚發(fā)展。青島高新區(qū)與清華科創(chuàng)等國內(nèi)知名基金機(jī)構(gòu)加強(qiáng)合作，通過2億元?jiǎng)?chuàng)投引導(dǎo)基金，累計(jì)帶動(dòng)社會(huì)資本近80億元，有力促進(jìn)了科技與金融有效結(jié)合。圍繞“1＋5”主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)，引進(jìn)專業(yè)化基金管理和產(chǎn)業(yè)領(lǐng)軍團(tuán)隊(duì)，組建了4只總規(guī)模均超過億元的產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金，重點(diǎn)投向處于初創(chuàng)期及成長期的產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目。研究設(shè)立天使投資基金，重點(diǎn)投向處于孵化期和初創(chuàng)期的產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目，引導(dǎo)帶動(dòng)社會(huì)資本投向科研研發(fā)、轉(zhuǎn)化，“創(chuàng)投＋孵化”的科技金融服務(wù)體系日趨完善。
　　
　　三是搭建多元化金融服務(wù)平臺(tái)，助推園區(qū)服務(wù)能力提升。加強(qiáng)與銀行、信托、證券等金融機(jī)構(gòu)合作，成立了投保貸同盟，設(shè)立了金融超市，搭建起中小企業(yè)融資服務(wù)平臺(tái)，定期舉辦科技金融推介會(huì)、項(xiàng)目路演等交流活動(dòng)，為創(chuàng)投資本和創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目搭建融資對(duì)接橋梁。充分發(fā)揮財(cái)政資金杠桿放大作用，鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)在園區(qū)開展投貸一體、知識(shí)產(chǎn)權(quán)抵押等創(chuàng)新金融產(chǎn)品，已有6家商業(yè)銀行設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，成功引進(jìn)注冊10億元的山東省規(guī)模最大的融資性擔(dān)保公司，山東省首家科技支行獲批成立，山東省首個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)園簽約落戶，營造出支持創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的良好金融氛圍。
　　
　　對(duì)當(dāng)前科技金融工作存在問題的思考
　　
　　雖然青島高新區(qū)的科技金融已取得了初步發(fā)展，但與國內(nèi)先進(jìn)高新區(qū)相比，無論是發(fā)展規(guī)模，還是產(chǎn)業(yè)貢獻(xiàn)度都存在不小差距。特別是由于青島高新區(qū)主園區(qū)起步較晚，目前園區(qū)內(nèi)95％的企業(yè)均為科技型中小企業(yè)，在信貸、融資等方面仍存在不少困難和問題。
　　
　　一是科技型中小企業(yè)融資難問題仍然突出，難以獲取銀行融資支持。據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2015年9月，青島高新區(qū)納入科技金融統(tǒng)計(jì)的95家投產(chǎn)科技企業(yè)，年度新增貸款4.3億元。其中，45家占地類科技企業(yè)年度新增貸款4.27億元，占新增貸款總數(shù)的99.3％；青島市工業(yè)技術(shù)研究院等5家主要孵化器內(nèi)50家科技企業(yè)新增貸款0.03億元，僅占新增貸款總數(shù)的0.7％，嚴(yán)重制約了企業(yè)的自主創(chuàng)新活動(dòng)和可持續(xù)發(fā)展。
　　
　　二是創(chuàng)業(yè)投資尚不能滿足科技創(chuàng)新需求，創(chuàng)業(yè)投資行業(yè)需要規(guī)范提升。受創(chuàng)業(yè)投資上市出售股權(quán)利益最大化動(dòng)機(jī)影響，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)偏向?qū)ふ页墒斓膭?chuàng)新型企業(yè)投資，這給青島高新區(qū)許多相對(duì)早期、未具備一定規(guī)模的創(chuàng)新型企業(yè)又設(shè)置了融資障礙。據(jù)統(tǒng)計(jì)，青島高新區(qū)40家較為活躍的創(chuàng)投企業(yè)，2015年累計(jì)實(shí)現(xiàn)股權(quán)投資11.1億元，其中在區(qū)內(nèi)投資1.1億元，不足1／10。
　　
　　三是銀企信息不對(duì)稱問題依舊突出，資本市場的支持還不到位。一方面，銀行對(duì)科技創(chuàng)新規(guī)律把握能力不足，基于安全性原則，對(duì)一些具備成長潛力的科技企業(yè)和科技項(xiàng)目不敢進(jìn)行信貸支持，信貸資源仍主要集中于傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)。另一方面，科技企業(yè)尤其是科技型中小企業(yè)在企業(yè)發(fā)展、產(chǎn)品優(yōu)勢、市場前景等方面的社會(huì)宣傳，尤其是對(duì)銀行的宣傳推介普遍不夠，對(duì)金融政策和銀行融資產(chǎn)品也了解不多，造成企業(yè)與銀行間缺乏深入了解。
　　
　　從上述數(shù)據(jù)不難看出，中小企業(yè)融資難問題仍是制約青島高新區(qū)和科技企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的頭號(hào)難題。當(dāng)前，各地國家高新區(qū)已紛紛從“二次創(chuàng)業(yè)”轉(zhuǎn)向“三次創(chuàng)業(yè)”，核心動(dòng)力是創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)，科技創(chuàng)新源泉來自于市場和企業(yè)?？萍计髽I(yè)具有鮮明的特征，既有高技術(shù)含量、高成長性的優(yōu)勢，也有輕資產(chǎn)、大投入的實(shí)際特點(diǎn)。因此，向科技企業(yè)提供金融服務(wù)可以說是一項(xiàng)系統(tǒng)性工程，是各種金融要素組合的復(fù)雜過程，在傳統(tǒng)金融產(chǎn)品服務(wù)外，還需要天使投資、風(fēng)險(xiǎn)投資、并購等創(chuàng)新型的金融產(chǎn)品。在充分調(diào)動(dòng)市場資源和資本推動(dòng)科技創(chuàng)新過程中，政府將扮演重要的橋梁媒介作用，暢通科技創(chuàng)新活動(dòng)和金融創(chuàng)新資本間信息交流渠道，搭建為科技創(chuàng)新和創(chuàng)業(yè)孵化服務(wù)的金融平臺(tái)。
　　
　　因此，下一步的科技金融工作開展，需要深入到科技創(chuàng)新一線、深入到招商一線，為科技創(chuàng)新服務(wù)、為創(chuàng)業(yè)孵化服務(wù)、為產(chǎn)業(yè)引入服務(wù)、為載體建設(shè)服務(wù)，才能從根本上解決“企業(yè)找不到資金，資本不知往哪投”的現(xiàn)狀。
　　
　　推進(jìn)高新區(qū)科技金融創(chuàng)新的建議
　　
　　全球經(jīng)濟(jì)發(fā)展實(shí)踐證明，“科技是第一生產(chǎn)力，金融是第一推動(dòng)力”。在當(dāng)前全球孕育新一輪創(chuàng)新競爭高潮、我國加快轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的關(guān)鍵時(shí)期，加強(qiáng)引導(dǎo)金融資源向科技領(lǐng)域配置，促進(jìn)科技和金融結(jié)合，是加快科技成果轉(zhuǎn)化和培育戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的重要舉措，也是國家高新區(qū)提高自主創(chuàng)新能力和建設(shè)創(chuàng)新型園區(qū)的戰(zhàn)略選擇。
　　
　　為此，青島高新區(qū)建議，在下一步科技金融工作中，要立足科技創(chuàng)新和創(chuàng)業(yè)孵化兩方面需要，著力構(gòu)建兩大體系，一方面要建立完善天使基金、產(chǎn)業(yè)基金、科技貸款、金融服務(wù)構(gòu)成的全周期無縫隙金融服務(wù)體系，另一方面要借助創(chuàng)業(yè)咖啡、沙龍、講座等多元化方式，建立健全與孵化載體和產(chǎn)業(yè)組織深度結(jié)合的創(chuàng)業(yè)資本運(yùn)作機(jī)制。結(jié)合高新區(qū)發(fā)展實(shí)際，建議突出抓好四個(gè)平臺(tái)搭建。
　　
　　一是建立銀政企聯(lián)動(dòng)合作平臺(tái)。在高創(chuàng)公司、投保貸聯(lián)盟等現(xiàn)有載體基礎(chǔ)上，組織園區(qū)內(nèi)入駐銀行、重點(diǎn)企業(yè)、創(chuàng)投公司、擔(dān)保機(jī)構(gòu)及與重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)發(fā)展相關(guān)的政府部門、單位聯(lián)合發(fā)起成立科技金融創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)聯(lián)盟，進(jìn)一步完善銀政企對(duì)接機(jī)制，協(xié)調(diào)整合園區(qū)內(nèi)資金、項(xiàng)目、信息等資源，為企業(yè)在融資、投資、政府資金支持以及商業(yè)往來等方面提供全方位、鏈條式服務(wù)。同時(shí)，要充分發(fā)揮財(cái)政資金的杠桿作用，抓緊研究出臺(tái)促進(jìn)科技金融發(fā)展的政策措施，盡快形成科技金融資源聚集效應(yīng)。
　　
　　二是創(chuàng)建創(chuàng)投資本對(duì)接平臺(tái)。借助國家高新區(qū)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)資源豐富的特有優(yōu)勢，推動(dòng)成立股權(quán)投資基金行業(yè)協(xié)會(huì)、創(chuàng)業(yè)咖啡等組織機(jī)構(gòu)，定期舉辦項(xiàng)目路演、科技金融沙龍等活動(dòng)，暢通創(chuàng)投、金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)間的交流渠道，鼓勵(lì)創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)與銀行、擔(dān)保、小額貸款機(jī)構(gòu)開展對(duì)接合作，引導(dǎo)創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)與科技企業(yè)孵化器、大學(xué)科技園等創(chuàng)業(yè)孵化平臺(tái)開展深入合作，推動(dòng)創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)采取階段參股、跟進(jìn)投資、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償?shù)榷喾N方式，為處于不同發(fā)展階段的企業(yè)進(jìn)行創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)提供金融保障。
　　
　　三是發(fā)起設(shè)立天使基金平臺(tái)。學(xué)習(xí)借鑒國內(nèi)先進(jìn)高新區(qū)的成功經(jīng)驗(yàn)，積極引進(jìn)專業(yè)化基金管理和產(chǎn)業(yè)領(lǐng)軍團(tuán)隊(duì)，完善產(chǎn)業(yè)基金發(fā)起方式，大力培育天使投資，鼓勵(lì)發(fā)起設(shè)立種子基金、成果轉(zhuǎn)化基金等服務(wù)于初創(chuàng)企業(yè)的天使基金。圍繞區(qū)域主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)，盡快發(fā)起設(shè)立天使基金，專注于初創(chuàng)期及成長前期的科技企業(yè)，積極打造符合不同產(chǎn)業(yè)投資特點(diǎn)的產(chǎn)業(yè)創(chuàng)投基金，利用“創(chuàng)投＋孵化”模式，圍繞產(chǎn)業(yè)上下游進(jìn)行多領(lǐng)域的創(chuàng)業(yè)投資，打造天使投資、ＶＣ／ＰＥ的完整投資服務(wù)鏈，為處于不同發(fā)展階段的企業(yè)提供資金、平臺(tái)與業(yè)務(wù)的組合支持。
　　
　　四是研究搭建政策性擔(dān)保平臺(tái)。政策性擔(dān)保公司作為地方政府為中小企業(yè)提供信用擔(dān)保服務(wù)的專業(yè)化擔(dān)保機(jī)構(gòu)，具有不可替代的資源放大效應(yīng)與杠桿功能，已成為國內(nèi)不少地方破解中小企業(yè)融資瓶頸的重要抓手。當(dāng)前，中小企業(yè)融資難問題，已成為許多國家高新區(qū)乃至全國各地普遍關(guān)注的熱點(diǎn)問題。為助推中小企業(yè)加快發(fā)展，青島高新區(qū)建議，國家高新區(qū)應(yīng)盡快組建成立政策性擔(dān)保公司，充分發(fā)揮財(cái)政資金的放大效應(yīng)與杠桿功能，以市場化運(yùn)作方式為中小企業(yè)及重點(diǎn)項(xiàng)目提供融資擔(dān)保服務(wù)，為銀行擴(kuò)大信貸投放創(chuàng)造良好條件，滿足廣大中小科技企業(yè)不斷擴(kuò)大的多層次融資需求。
　　
　　科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)化需要金融的支持，國家高新區(qū)的創(chuàng)新發(fā)展更離不開科技金融的支撐?？萍冀鹑诘呐畈l(fā)展，必將為區(qū)域創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)提供強(qiáng)有力的金融支持，助推國家高新區(qū)實(shí)現(xiàn)率先跨越發(fā)展。